新官上任三把火，可惜，这把火似乎没有烧旺郑州银行的业绩。

近日，郑州银行发布2023年财报，净利润出现较大下跌，这是该行新任董事长赵飞上任以来的首份成绩单，因此也引起了投资者的关注。

不久前，郑州银行发布了几条诉讼相关公告，涉及四起金融借款合同纠纷，涉案金额合计达27.94亿元。涉案被告鑫盈置业、康桥房地产、美景新瑞房地产、翰园置业等均为房企。房企的风险最近拖累了不少信托产品暴雷，因此郑州银行的这几起诉讼也格外值得留意。

另外，郑州银行近期发布公告披露，李怀斌因个人原因辞去职工监事等职务，并已收到李怀斌被有关部门留置的通知。

桩桩件件，对于郑州银行来说，眼下无疑是一个“多事之春”。

业绩与核心指标表现不佳

据郑州银行2023年年报，去年实现营业总收入136.67亿元，同比下降9.50%；归母净利润18.50亿元，同比下降23.62%；扣非净利润18.04亿元，同比下降23.00%。在营收下降幅度为个位数时，净利润却出现较大下滑。

分析其净利润下滑的原因，主要包括：1.积极响应国家政策，让利实体经济及LPR重定价等因素影响，导致净利差及净利息收益率下降；2.计提大量减值准备。从2021至2023年，郑州银行计提的发放贷款及垫款减值准备分别为83.7亿元、103.12亿元、118.15亿元，呈现快速攀升之势；3.受外币资产规模变化及汇率波动影响；4.息差收窄等因素影响；5.近年盈利能力不足，加大风险资产处置力度，顺应监管引导留存未分配利润，增强风险抵御能力，这也是导致净利润下降的原因之一。

事实上，不只是2023年，拉长周期看，最近三年，郑州银行营业总收入复合增长率为-2.19%，近三年净利润复合年增长率为-16.41%。看起来，对于新任董事长及领导班子来说，如何尽快扭转下滑趋势、改善业绩状况仍是一个巨大的挑战。

此外，在一些监管指标上，郑州银行的表现也不容乐观。据年报数据，截至2023年末，该行核心一级资本充足率、一级资本充足率以及资本充足率分别为8.9%、11.13%以及12.38%，分别较2022年末下降0.39、0.5、0.34个百分点。相对于监管要求，基本都处于“贴地飞行”状态。

截至2023年末，郑州银行不良贷款率1.87%，虽较上年末下降0.01个百分点,但在全部42家A股上市银行中，仍属于不良率偏高的。其中公司贷款（不含票据贴现）不良贷款率2.09%，较上年末上升0.29个百分点。

细分来看，该行不良贷款主要集中在房地产业、批发和零售业及制造业，不良贷款率分别为6.48%、2.78%、5.19%。其中房地产贷款余额相比2022年猛增59.61%，不良率也是其放贷行业中最高的。前面所说的郑州银行正在进行与几家房企的诉讼，在一定程度上，与该行在房地产行业的不良率可以互为印证。

另外，郑州银行2023年内发放贷款及垫款减值准备高达118.15亿元，同比增长14.58%，远超发放贷款及垫款增速。最近三年，其计提的贷款损失准备分别为83.7亿元、103.12亿元、118.15亿元，呈持续攀升之势。可以看出，该行加大了对不良贷款的处置力度，但从不良率等指标变动情况来看，相关风险的出清或许还有一个过程。

风控与内控仍需加强

近期，郑州银行发布了多条诉讼公告，涉及四起金融借款合同纠纷，涉案金额合计达27.94亿元。涉案被告鑫盈置业、康桥房地产、美景新瑞房地产、翰园置业等均为房企，其中部分公司被法院查明已无财产可执行。《中孚财经》注意到，上述贷款合同大部分发生于2021年期间，这一时期，国内房产贷已经处于收紧状态，监管层对银行发放房产贷还有“三条红线”指引。

因此，市场上难免有声音质疑，郑州银行在发放上述几家房企的贷款时，是否进行了足够的风险评估？

另外值得注意的是，郑州银行近期公告披露，李怀斌因个人原因辞去职工监事等职务，并已收到李怀斌被有关部门留置的通知。通常被留置是因为被调查人涉嫌贪污贿赂、失职渎职等严重职务违法或者职务犯罪，监察机关已经掌握其部分违法犯罪事实及证据，仍有重要问题需要进一步调查；或可能有其他妨碍调查行为的”情形之一的。因此李怀斌被留置，意味着监察机关已经掌握其部分事实及证据，且其涉嫌的职务违法行为情节严重。至于李怀斌被留置的具体原因，以及是否可能对郑州银行的日常运行造成影响，需要持续关注该行后续是否会有相关公告进行说明。

在内控方面，郑州银行也不时有一些“状况”发生。今年3月，郑州银行新乡分行因多项违规事由，被罚款95万元，时任郑州银行新乡分行副行长张连印被警告。去年5月，中国银行间市场交易商协会公示多份自律处分决定，对包括郑州银行在内的金融机构及个人因存在债券代持交易等违规行为给予处分。

当然，值得欣慰的是，作为全国首家“A+H”上市的城商行，郑州银行截至2023年底的资产总额6307.09亿元，较上年末增长6.63%。

另外，郑州银行2023年度不分红，这已经是该行连续第四年不进行分红，虽然该行解释称，不分红有利于提升本行资本充足水平，以支持本行的业务发展，维护投资者的长远利益。但对于长期持股的投资者，分红也是获取投资收益的一大来源。在郑州银行股价自2018年A股上市以来整体处于下行趋势、目前股价相较于发行价4.59元已经腰斩有余的情况下，如果长期不分红，如何维持股价稳定，提升投资者回报？

4月10日，郑州银行就2023年年报业绩召开网上说明会，除了重点解释不分红的原因之外，董事长赵飞还宣布，高管薪酬在与经营业绩挂钩的基础上，自2024年起分两年每年压降10%。这或许表明了新一届领导班子扭转业绩态势的决心，但实际成效如何，还有待时间来证明。