幽兰行天下：11月10日淘金早参

一、周五盘面分析及明日操作策略

周五大盘低开震荡下跌0.25%，深市跌幅相差不大。锂电池、磷+有机硅等化工领涨热点题材，海南自贸、海峡两岸和光伏等也有些表现，人形机器人、AI应用、量子科技、次新和券商等领跌。不到四成个股上涨，涨停板54个，其中一字板1个，涨停被砸个股28个。跌停板4个，另有5个跌逾10cm,大跌5%以上个股72个。

市场呈现出震荡分化走势，外围大跌拖累科技股，各类涨价题材争相异动但未能撬动市场。硬科技相对于外围而言其实不算特别弱，更弱的反倒是并没怎么涨的软件等应用，意味着为了高低切换而切换那套并不可行，决定行情的还是要看逻辑和趋势。最近的生态总体是有点乱的，没有持续领涨的方向，却有跌跌不休的板块，且还是与牛市和领涨主线相关的。譬如在小鹏机器人大火和马斯克薪酬方案通过的利好加持下人形机器人板块居然不涨反而大跌，若说是之前涨过或高开多而兑现的话还可理解，问题是板块多数票是已连续调整两三个月了且也未高开，走成那样那就是市场问题了。

这种不把利好当利好却还跌跌不休的毛病若不好转，那市场就是假牛市，实际上却是熊市的氛围。更不用说传统的牛市旗手券商板块了，8月底以来就像是熊市走势。或许这两类板块是要让里面的资金绝望了再反击，券商没爆发之前市场应该不存在阶段性大调整的风险，但维持那种阴跌的猥琐格局的话市场恐也难有新变化。所谓的新变化主要是牛市的激情，个股的赚钱热情。

盘面是趋势性风格和纯情绪投机风格混搭的局面，前一类才是左右市场的主角，后一类主要是在市场不行才有些机会。机构等趋势性资金有些从硬科技股向锂电等新能源转移的迹象，但是新能源波段性的位置并不低，可以说是尽量三个月涨幅最大的一块，而很多科技股调整下来后却又有性价比了，且新能源对市场的带动作用明显比硬科技股差很多。这就决定着新能源难取代硬科技，更有可能是交替前行的态势。

锂电等新能源主要是涨价驱动，大热后会有分化，内在不同细分也会有轮动。算力硬件为主的硬科技则又到了修复的节点，这一个多星期调整明显主要是外围影响，美股正是受科技股拖累而经历了近半年最差的一周，然而人家终究是成熟市场，没有实质利空不会一路跌下来，周五就出现了惊天逆转，我们的科技股以及大A也该喘过气来了。若说A股今年是牛市的那就是科技股牛市，它决定着市场是新高致远还是走调整行情，这一块行情就此结束了的话那就可以刀枪入库，马放南山了。

纯情绪投机那套本质就是快节奏的，实际上整体接力情绪是不行的，相关题材流行要么一哄而上要么一哄而散，个股又流行要么顶一字要么就抢跑，真正强的只有少数抱团票，不能以个别票去判定整个生态。总体而言，以趋势性逻辑性题材个股的反复活跃为主，以纯情绪投机为辅。像海西、海南、钍基熔盐堆那些题材就是纯情绪投机的风格，一开始一窝蜂，大分歧后就不是炒板块而是个股本身人气了。周五异动了很多小方向，那种轮动是看不过来的。

大盘缩量震荡收假阳线，光靠指数属于大反弹后的强势整理。下周有再冲新高预期，明天看反弹，反弹效果要在深市和个股。大盘短线上行空间并不大，震荡反复的格局难言改变，除非是出现了活跃的个股行情来引领指数共振还差不多，否则就还是拼节奏和快节奏的结构性行情。操作上重在低吸+轮动，涨起来则多适合大涨大卖。

二、盘中主要热点题材

1、锂电池

六氟磷酸锂：深圳新星、天际股份、联化股份、永太科技、多氟多

家纺+电解液添加剂：孚日股份

锂电电解液：江苏国泰

磷酸铁锂：丰元股份

磷酸铁：安纳达

2、化工

磷化工：澄星股份、清水源、潞化科技、中毅达

有机硅：合盛硅业、东岳硅材

钛白粉：金浦钛业

烧碱：氯碱化工

化肥：泸天化

3、电网设备

数据中心HVDC+液冷：科士达

电磁线+电缆：摩恩电气

AIDC断路器：良信股份

固态变压器：泰永长征

4、机器人

人形机器人+PEEK材料：中欣氟材、国恩股份

人形机器人+电机+小鹏：方正电机

AI娃娃原材料：浙江众成

5、太空算力

砷化镓太阳能电池+商业航天：乾照光电

商业航天：上海港湾、上海沪工

矿用AI卫星：四川金顶

6、海峡两岸

海峡两岸双上市+医疗流通：合富中国

海西+光伏+水务：漳州发展

海西+贸易：三木集团

7、海南自贸

海南自贸+马字辈+汽车：海马汽车

海南自贸+铁矿：海南矿业

海南自贸+航运：安通控股

8、其他

生物柴油：山高环能、海新能科、卓越新能

重庆本地：重庆建工、渝开发、远达环保

钍基熔盐堆+核电：海陆重工、兰石重装

光伏：亿晶光电、弘元绿能

连接器+光模块：意华股份

光伏+水务：海天股份

金属铪+锆：三祥新材

芯片封装：康强电子

医用敷料：奥美医疗

环境监测：雪迪龙

服饰：洪兴股份

注：文章仅为个人复盘心得，所涉个股均为资料总结而非个股推荐，也从来不荐股。据此买卖，风险自负。 转载请注明作者及出处，部分或全文转载凡是未署名为“幽兰行天下”的均为抄袭之举，抄袭将追究责任，欢迎大家留言举报